USOIL (dầu WTI): giá dầu thô WTI và cách giao dịch CFD

• USOIL

USOIL và dầu WTI là gì

WTI (West Texas Intermediate) là loại dầu thô nhẹ, ít lưu huỳnh, khai thác tại Mỹ. Đây là giá dầu chuẩn của thị trường Mỹ. Điểm giao hàng của hợp đồng tương lai WTI là Cushing, Oklahoma, nơi có nhiều bồn chứa và đường ống.

USOIL là tên mã phổ biến cho CFD trên giá dầu WTI. CFD (hợp đồng chênh lệch) là hợp đồng thanh toán phần chênh lệch giá. Người giao dịch không sở hữu và không nhận dầu thật, chỉ có lãi hoặc lỗ theo biến động giá.

Dầu Brent là giá chuẩn của châu Âu và quốc tế. Hai loại thường đi cùng chiều nhưng chênh lệch giữa chúng thay đổi theo chi phí vận chuyển, nguồn cung khu vực và tồn kho tại Mỹ. Xem thêm UKOIL (dầu Brent) và nhóm năng lượng.

Yếu tố tác động đến giá dầu thô WTI

OPEC+ và hạn ngạch sản xuất

OPEC+ là nhóm các nước xuất khẩu dầu OPEC cùng một số nước ngoài khối. Nhóm này thỏa thuận hạn ngạch sản xuất. Khi nhóm cắt giảm hoặc tăng sản lượng, cũng như khi có tin về mức tuân thủ hạn ngạch, kỳ vọng về nguồn cung thay đổi và giá thường phản ứng mạnh quanh các cuộc họp.

Tồn kho dầu Mỹ (báo cáo EIA)

EIA (Cơ quan Thông tin Năng lượng Mỹ) công bố số liệu tồn kho dầu thô, xăng và sản phẩm chưng cất hằng tuần. Tồn kho tại Cushing có ý nghĩa riêng với WTI vì đó là điểm giao hàng. Kết quả khác nhiều so với dự báo của thị trường có thể khiến giá biến động mạnh trong thời gian ngắn.

Nhu cầu của nhà máy lọc dầu

Nhà máy lọc dầu là bên mua dầu thô trực tiếp. Mùa bảo dưỡng làm giảm nhu cầu. Mùa lái xe tại Mỹ thường làm tăng nhu cầu xăng. Biên lợi nhuận lọc dầu (crack spread) cho biết nhà máy có động lực chạy hết công suất hay không.

Đồng đô la Mỹ

Dầu được định giá bằng USD. Khi USD mạnh lên, dầu đắt hơn với người mua dùng đồng tiền khác, và ngược lại. Mối quan hệ này không cố định và có lúc bị yếu tố cung cầu lấn át.

Địa chính trị

Xung đột tại vùng sản xuất, lệnh trừng phạt và gián đoạn tuyến vận chuyển có thể đẩy giá nhảy vọt. Những tin này thường không có lịch trước, nên giá có thể tạo khoảng trống (gap) và spread có thể nới rộng.

Cách đọc lịch kinh tế và tin tức được trình bày ở phân tích cơ bản.

Hợp đồng tương lai, roll và contango/backwardation

Giá WTI tham chiếu đến từ hợp đồng tương lai. Mỗi hợp đồng có ngày đáo hạn. Nhiều nhà cung cấp CFD dầu định giá theo hợp đồng kỳ gần và chuyển sang hợp đồng kế tiếp trước ngày đáo hạn. Việc này gọi là roll.

• Contango: hợp đồng kỳ sau đắt hơn kỳ gần, thường khi nguồn cung dư hoặc tồn kho cao.
• Backwardation: hợp đồng kỳ sau rẻ hơn kỳ gần, thường khi nguồn cung khan hiếm.

Khi roll, giá CFD có thể nhảy theo khoảng chênh giữa hai kỳ hợp đồng, dù thị trường không có tin gì mới. Nhà cung cấp có thể điều chỉnh vị thế mở hoặc áp dụng một khoản điều chỉnh để bù khoảng chênh này. Cấu trúc contango hay backwardation cũng có thể ảnh hưởng đến chi phí giữ lệnh qua đêm.

Exness áp dụng roll hay điều chỉnh cho USOIL như thế nào không có trong dữ liệu chúng tôi đã kiểm tra. Hãy kiểm tra đặc tả công cụ trong nền tảng hoặc trên trang chính thức của Exness.

USOIL trên Exness: những điểm cần kiểm tra

Theo bảng tài khoản của Exness, tài khoản Standard cho phép giao dịch các nhóm ngoại hối, kim loại, tiền điện tử, năng lượng, cổ phiếu, chỉ số. Năng lượng nằm trong danh sách này. Các loại tài khoản khác được so sánh tại các loại tài khoản.

Các thông số sau phải xem trong đặc tả USOIL trên nền tảng (MT4, MT5 hoặc Exness Terminal), vì chúng có thể thay đổi:

Về đòn bẩy, trang Help Center liệt kê nhóm hàng hóa đủ điều kiện dùng đòn bẩy không giới hạn là các cặp Forex chính và phụ, DXY, USDCNH, HKDJPY, USDHKD, USDTHB; tất cả hàng hóa trừ XAUUSD247; BTCUSD, BTCUSDT, ETHUSD, ETHBTC. Điều kiện để được dùng là tài khoản thực: vốn chủ sở hữu dưới 5,000 USD và đã đóng ít nhất 10 lệnh với tổng khối lượng từ 5 lot trở lên trên các tài khoản thực. Ngoài ra, lệnh mở trong khoảng từ 15 phút trước đến 90 giây sau tin tức có tác động mạnh phải chịu yêu cầu ký quỹ cao hơn (HMR). Điều này liên quan trực tiếp đến USOIL vì báo cáo EIA và tin OPEC+ thường là tin có tác động mạnh.

Về swap: Exness cho biết theo mặc định, tất cả tài khoản được miễn swap trên các công cụ được liệt kê; trạng thái này có thể bị mất. Danh sách công cụ áp dụng và điều kiện mất trạng thái này cần kiểm tra lại trong Khu vực cá nhân. Xem thêm tại phí swap.

Dùng công cụ dưới đây để tính giá trị một pip theo khối lượng lệnh, bằng đồng tiền định giá và đồng tiền tài khoản:

Và tính ký quỹ cần để mở lệnh ở một mức đòn bẩy:

Rủi ro khi giao dịch dầu

Giao dịch CFD dầu có đòn bẩy có thể làm mất tiền rất nhanh. Giá dầu có thể biến động mạnh trong vài phút quanh báo cáo tồn kho hoặc tin địa chính trị. Lệnh dừng lỗ có thể bị khớp ở giá xấu hơn khi giá nhảy.

Mức margin call và stop out theo loại tài khoản: Standard Cent: margin call 60%, stop out 0%; Standard: 60%, 0%; Pro: 30%, 0%; Raw Spread: 30%, 0%; Zero: 30%, 0%. Stop out là mức mà hệ thống tự đóng lệnh khi ký quỹ không đủ. Exness lưu ý mức stop out 0% không được hỗ trợ tại một số quốc gia; có thể thay đổi. Nếu stop out làm tài khoản âm, số dư được đặt lại về 0 sau khi stop out.

Trước khi dùng tiền thật, có thể thử trên tài khoản demo và đọc quản lý rủi ro. Về pháp lý tại Việt Nam, NHNN: không có sàn Forex nào được cấp phép tại Việt Nam; giao dịch trên các sàn này có thể bị coi là vi phạm pháp luật; chi tiết tại pháp lý và an toàn.

Câu hỏi thường gặp

USOIL và UKOIL khác nhau thế nào?

USOIL theo giá dầu WTI, giao hàng tại Cushing (Mỹ). UKOIL theo giá dầu Brent, giá chuẩn quốc tế. Hai giá thường cùng chiều nhưng chênh lệch giữa chúng thay đổi theo thời gian.

Giao dịch USOIL có nhận dầu thật không?

Không. Đây là CFD, chỉ thanh toán phần chênh lệch giá.

Vì sao giá USOIL nhảy khi không có tin?

Có thể do roll sang hợp đồng tương lai kỳ kế tiếp, nhất là khi thị trường ở trạng thái contango hoặc backwardation rõ rệt. Cách Exness xử lý roll cần kiểm tra trong đặc tả công cụ.

Kích thước hợp đồng USOIL trên Exness là bao nhiêu?

Hãy xem đặc tả công cụ trong nền tảng giao dịch. Sau đó dùng công cụ tính toán để tính giá trị pip và ký quỹ.

Báo cáo EIA ảnh hưởng gì đến lệnh của tôi?

Giá và spread có thể biến động mạnh. Lệnh mở gần thời điểm tin có tác động mạnh có thể phải chịu yêu cầu ký quỹ cao hơn (HMR).