Equity là gì, Balance là gì: khác nhau ra sao

Balance là gì

Balance (số dư) là tiền trong tài khoản, tính theo các kết quả đã chốt. Balance chỉ thay đổi khi có một khoản tiền được ghi sổ thật sự:

nạp tiền vào hoặc rút tiền ra;
đóng lệnh có lãi hoặc lỗ;
phí đã trừ, ví dụ phí hoa hồng hoặc swap khi được ghi nhận vào số dư.

Khi bạn đang có lệnh mở và giá chạy lên xuống, balance không đổi. Balance chỉ phản ánh những gì đã kết thúc.

Cấu trúc tài khoản với một vị thế đang mở: equity là số dư cộng kết quả lãi/lỗ chưa chốt, margin khả dụng là phần còn lại để mở lệnh mới. Ví dụ minh họa: số liệu tự đặt ra để học, không phải giá thực hay điều kiện của sàn.

Equity là gì

Equity (vốn thực tế, đôi khi gọi là "vốn chủ sở hữu forex") là giá trị tài khoản ngay lúc này, tính cả lãi lỗ của các lệnh đang mở. Lãi lỗ của lệnh chưa đóng gọi là lãi lỗ thả nổi (floating P/L).

Công thức cơ bản:

Equity = Balance + lãi lỗ thả nổi của tất cả lệnh đang mở

Không có lệnh mở: equity bằng balance.
Lệnh đang lãi: equity cao hơn balance.
Lệnh đang lỗ: equity thấp hơn balance.

Equity thay đổi liên tục theo từng nhịp giá. Đây là số tiền bạn thực sự có nếu đóng hết lệnh ngay bây giờ, trước khi tính slippage khi đóng.

Equity và balance khác nhau ở đâu

Tiêu chí	Balance	Equity
Tính gì	Kết quả đã chốt	Balance cộng lãi lỗ thả nổi
Thay đổi khi	Nạp, rút, đóng lệnh, ghi phí	Mỗi khi giá của lệnh đang mở thay đổi
Dùng để	Theo dõi kết quả đã thực hiện	Tính free margin, margin level, stop out
Khi không có lệnh mở	Bằng equity	Bằng balance

Điểm quan trọng nhất: hệ thống tính rủi ro tài khoản dựa trên equity, không dựa trên balance. Balance có thể trông vẫn ổn trong khi equity đã giảm mạnh.

Ví dụ minh họa

Bạn nạp tiền vào tài khoản, chưa mở lệnh nào. Lúc này balance và equity bằng nhau.

Bạn mở một lệnh Buy (xem Long và Short). Giá đi ngược hướng bạn chọn:

Balance giữ nguyên, vì lệnh chưa đóng.
Equity giảm xuống dưới balance, đúng bằng phần lỗ thả nổi.
Free margin giảm theo, vì nó được tính từ equity.

Sau đó bạn đóng lệnh khi vẫn đang lỗ. Khoản lỗ được chuyển thành kết quả đã chốt: balance giảm xuống, và equity lại bằng balance vì không còn lệnh mở.

Nếu giá đi đúng hướng rồi bạn đóng lệnh, mọi thứ diễn ra ngược lại: phần lãi thả nổi trở thành lãi đã chốt và balance tăng lên.

Muốn tính con số cụ thể với khối lượng, giá vào và giá ra của riêng bạn, hãy dùng các công cụ trên trang Công cụ tính toán và xem cách tính ở Cách tính lãi lỗ.

Định nghĩa chính xác cho trader có kinh nghiệm

Trong MetaTrader, các trường liên quan thường hiển thị như sau:

Balance: tổng tiền nạp, trừ tiền rút, cộng kết quả các lệnh đã đóng và các khoản đã ghi sổ.
Equity: balance cộng lãi lỗ thả nổi. Cột lãi lỗ của lệnh mở thường đã gồm swap tích lũy. Phí hoa hồng có thể bị trừ lúc mở, lúc đóng hoặc tính riêng, tùy loại tài khoản; hãy kiểm tra điều kiện của tài khoản bạn dùng.
Credit: một số tài khoản có dòng Credit tách riêng. Credit có được tính vào equity hay không, và có rút được không, phụ thuộc hoàn toàn vào điều kiện của broker. Không nên coi credit là tiền của bạn.
Margin: tiền ký quỹ đang bị giữ cho lệnh mở, xem Margin là gì.
Free margin = equity trừ margin, xem Free Margin.
Margin level: tỷ lệ phần trăm giữa equity và margin, xem Margin Level.

Khi equity giảm làm margin level chạm ngưỡng cảnh báo, bạn gặp Margin Call. Nếu giảm tiếp tới ngưỡng Stop Out, hệ thống tự đóng lệnh, bắt đầu từ lệnh lỗ nhiều nhất. Các ngưỡng này khác nhau giữa các broker và loại tài khoản.

Với lệnh hedge (mở Buy và Sell cùng công cụ), lãi lỗ thả nổi của chúng bù trừ một phần cho nhau, nhưng spread, swap và phí vẫn làm equity giảm dần.

Khi thị trường gap giá qua cuối tuần, equity có thể giảm mạnh ngay khi mở phiên, trước khi bạn kịp phản ứng.

Vì sao cần theo dõi equity

Giao dịch CFD và forex có đòn bẩy có thể làm mất tiền rất nhanh. Đòn bẩy càng cao thì equity càng dao động mạnh so với balance. Nhìn balance để đánh giá tình trạng tài khoản dễ dẫn đến đánh giá sai rủi ro. Cách quản lý vị thế và đặt Stop Loss được trình bày ở Quản lý rủi ro.

Câu hỏi thường gặp

Equity là gì nói ngắn gọn?

Là balance cộng lãi lỗ của các lệnh đang mở, tức giá trị tài khoản tại thời điểm hiện tại.

Balance là gì?

Là số dư tính theo các giao dịch đã đóng, tiền nạp, tiền rút và các khoản phí đã ghi sổ.

Vì sao equity thấp hơn balance?

Vì bạn đang có lệnh mở bị lỗ thả nổi. Khi đóng lệnh, khoản lỗ đó sẽ trừ vào balance.

Equity có thể âm không?

Trong biến động mạnh hoặc gap giá, lệnh có thể bị đóng ở mức xấu hơn ngưỡng stop out. Việc có bảo vệ số dư âm hay không tùy điều kiện từng broker; hãy kiểm tra trong khu vực cá nhân hoặc trên trang chính thức của broker.

Có thể rút tiền theo equity không?

Tiền rút được dựa trên số dư thật và margin còn trống, không dựa trên lãi thả nổi chưa chốt. Điều kiện cụ thể cần xem tại broker của bạn.

Equity và Balance: hiểu đúng số dư và vốn thực tế