Stop Loss là gì
Stop Loss, viết tắt là SL, là lệnh cắt lỗ. Bạn chọn trước một mức giá. Nếu giá đi ngược hướng lệnh và chạm mức đó, nền tảng tự động đóng vị thế. Nhờ vậy bạn không cần ngồi canh màn hình để chịu lỗ thêm.
Trong giao dịch forex và CFD có đòn bẩy, tài khoản có thể mất tiền rất nhanh. Stop Loss không giúp bạn thắng. Nó chỉ giới hạn mức lỗ của từng lệnh ở mức bạn đã chấp nhận từ trước. Không có SL, một biến động lớn có thể đẩy tài khoản tới Stop Out, tức là các vị thế bị đóng cưỡng bức vì thiếu margin.
SL thường đi cùng Take Profit, là mức chốt lời tự động ở phía ngược lại.
Định nghĩa chính xác cho người đã giao dịch
- SL là lệnh chờ gắn với một vị thế đang mở. Khi giá kích hoạt, nó trở thành lệnh thị trường và được khớp ở giá tốt nhất có sẵn lúc đó. SL không đảm bảo giá khớp đúng bằng mức bạn đặt.
- Lệnh Buy đóng bằng giá Bid. Vì vậy SL của lệnh Buy kích hoạt khi Bid chạm mức stop.
- Lệnh Sell đóng bằng giá Ask. Vì vậy SL của lệnh Sell kích hoạt khi Ask chạm mức stop. Biểu đồ thường hiển thị giá Bid, nên lệnh Sell có thể bị dừng dù đường giá trên biểu đồ chưa chạm mức SL. Phần chênh lệch đó chính là spread. Xem thêm về giá Bid và Ask.
- Trên MetaTrader, SL thường được lưu ở phía máy chủ. Lệnh vẫn có hiệu lực khi bạn tắt nền tảng. Riêng Trailing Stop trên MetaTrader chạy trong terminal, nên chỉ hoạt động khi terminal đang mở và có kết nối.
- Đừng nhầm SL với lệnh Stop dùng để mở vị thế mới khi giá vượt một mức nhất định.
Cách đặt stop loss
Có ba cách tiếp cận phổ biến. Trong thực tế, người ta thường kết hợp chúng.
| Cách đặt | Dựa vào | Ưu điểm | Hạn chế |
|---|---|---|---|
| Theo giá | Cấu trúc biểu đồ: đỉnh, đáy, vùng hỗ trợ, kháng cự | Có lý do rõ ràng theo thị trường | Khoảng stop có thể rất xa |
| Theo tiền | Số tiền tối đa chấp nhận mất cho một lệnh | Dễ kiểm soát rủi ro tài khoản | Nếu đặt máy móc, stop có thể nằm ở vị trí vô lý trên biểu đồ |
| Theo biến động | Độ dao động trung bình của giá, ví dụ chỉ báo ATR | Tự co giãn theo thị trường | Cần hiểu chỉ báo và chọn hệ số phù hợp |
Stop theo giá
Bạn đặt SL ở nơi mà nếu giá tới đó, lý do vào lệnh không còn đúng nữa. Với lệnh Buy, mức này thường nằm dưới một đáy gần. Với lệnh Sell, nó thường nằm trên một đỉnh gần. Nên chừa thêm một khoảng cho spread, vì nhiều lệnh khác cũng đặt stop ngay tại đỉnh và đáy rõ ràng. Xem thêm tại phân tích kỹ thuật.
Stop theo tiền
Bạn quyết định trước số tiền tối đa chấp nhận mất cho mỗi lệnh. Có thể tính theo tỷ lệ phần trăm của số dư hoặc một số tiền cố định. Cách làm đúng là chọn vị trí stop trước, sau đó điều chỉnh khối lượng lệnh cho khớp. Đừng dời stop để vừa với khối lượng bạn muốn vào.
Stop theo biến động
Chỉ báo ATR (Average True Range) đo biên độ dao động trung bình của giá trong một số nến. Bạn đặt stop cách giá vào lệnh một bội số của ATR. Khi thị trường dao động mạnh, stop tự rộng ra. Khi thị trường yên ắng, stop hẹp lại. Đọc thêm về biến động giá.
Tính khối lượng lệnh từ khoảng stop
Khi đã có vị trí stop, khoảng cách từ giá vào lệnh tới SL tính bằng pip quyết định khối lượng lot bạn nên vào. Hãy nhập vào công cụ dưới đây số dư tài khoản, mức rủi ro cho mỗi lệnh và khoảng stop tính bằng pip.
Hãy điền các ô còn trống để xem kết quả.
Làm tròn xuống 0,01 lot để rủi ro không bao giờ vượt quá giới hạn của bạn.
Nếu stop rộng, khối lượng phải nhỏ lại để số tiền rủi ro không đổi. Nếu stop hẹp, khối lượng có thể lớn hơn. Tuy vậy, stop hẹp cũng dễ bị nhiễu giá chạm tới hơn.
Lãi lỗ tại mức stop
Trước khi vào lệnh, hãy kiểm tra xem nếu SL bị kích hoạt thì bạn mất bao nhiêu tiền. Trong công cụ dưới đây, nhập cặp tiền, hướng lệnh, khối lượng, giá vào và giá đóng bằng mức SL. Kết quả hiện ra bằng tiền và bằng pip.
Hãy điền các ô còn trống để xem kết quả.
Con số này chưa tính slippage, và có thể chưa gồm phí hoa hồng hay swap. Xem thêm tổng chi phí giao dịch và cách tính lãi lỗ. Bạn có thể tìm các công cụ khác tại công cụ tính toán.
Sẵn sàng thử trên tài khoản thật hoặc demo?
Liên kết đối tác · giao dịch có rủi ro thua lỗ cao
Slippage và gap: khi SL không khớp đúng giá
Slippage là chênh lệch giữa mức SL bạn đặt và giá khớp thực tế. Hiện tượng này hay xảy ra khi tin tức ra, khi thanh khoản mỏng, hoặc khi giá chạy rất nhanh.
Gap giá là lúc giá nhảy cóc, không giao dịch ở vùng giữa, thường xảy ra khi thị trường mở cửa sau cuối tuần. Nếu mức SL nằm trong vùng giá bị nhảy qua, lệnh sẽ khớp ở giá đầu tiên có sẵn. Giá đó có thể xa hơn mức SL rất nhiều, và khoản lỗ thực tế lớn hơn con số bạn đã tính.
Một số cách giảm ảnh hưởng:
- Giảm khối lượng hoặc tránh giữ lệnh qua thời điểm ra tin lớn.
- Cân nhắc kỹ trước khi giữ lệnh qua cuối tuần và ngày lễ.
- Tìm hiểu trong điều kiện tài khoản của nhà môi giới xem SL được xử lý thế nào khi có gap.
Vì sao dời stop ra xa hơn là nguy hiểm
Khi giá tiến gần SL, nhiều người kéo stop ra xa hơn với hy vọng giá sẽ quay lại. Thói quen này nguy hiểm vì những lý do sau:
- Bạn không còn kiểm soát được số tiền rủi ro. Mức lỗ đã tính bằng công cụ phía trên không còn giá trị.
- Khối lượng lệnh được tính cho khoảng stop cũ. Stop xa hơn với cùng khối lượng nghĩa là khoản lỗ lớn hơn kế hoạch.
- Lặp lại nhiều lần, chỉ một lệnh thua lớn cũng có thể xóa kết quả của nhiều lệnh khác. Đây là một trong những lý do được nêu ở bài vì sao nhiều người thua lỗ.
- Dời stop thường là quyết định cảm tính, không dựa trên phân tích. Xem thêm tâm lý giao dịch.
Dời SL theo hướng giảm rủi ro thì khác. Ví dụ, bạn kéo SL về giá vào lệnh khi lệnh đang có lãi. Đó là một phần của quản lý rủi ro.
Lỗi thường gặp
- Đặt SL quá sát, trong phạm vi spread và nhiễu giá thông thường.
- Không tính SL của lệnh Sell theo giá Ask.
- Chọn khối lượng trước rồi mới tìm chỗ đặt stop.
- Tin rằng SL luôn khớp đúng giá.
- Mở lệnh rồi mới tính tới chuyện cắt lỗ.
Hãy luyện cách đặt SL trên tài khoản demo trước. Xem so sánh demo và tài khoản thật và hướng dẫn lệnh đầu tiên trên demo. Trước khi giao dịch bằng tiền thật, nên đọc thêm về pháp lý và an toàn.
Câu hỏi thường gặp
SL là gì trong giao dịch?
SL là viết tắt của Stop Loss. Đây là lệnh tự động đóng vị thế khi giá chạm mức cắt lỗ bạn đã đặt.
Stop Loss có đảm bảo mức lỗ tối đa không?
Không. Khi bị kích hoạt, SL trở thành lệnh thị trường. Khi có slippage hoặc gap, giá khớp có thể xấu hơn mức bạn đặt.
Nên đặt stop loss cách giá vào bao xa?
Không có khoảng cách chung cho mọi trường hợp. Hãy đặt stop theo cấu trúc giá hoặc theo biến động. Sau đó dùng công cụ tính lot để chọn khối lượng sao cho số tiền rủi ro nằm trong giới hạn bạn chấp nhận.
Vì sao lệnh Sell bị cắt lỗ dù giá trên biểu đồ chưa chạm SL?
Biểu đồ thường hiển thị giá Bid, còn lệnh Sell đóng bằng giá Ask. Khi spread giãn rộng, giá Ask có thể chạm SL trước khi đường Bid trên biểu đồ tới đó.
Có nên giao dịch không đặt stop loss?
Giao dịch có đòn bẩy mà không có SL khiến khoản lỗ không có giới hạn trước. Tài khoản có thể bị Stop Out. Phần lớn các phương pháp quản lý rủi ro đều coi SL là bước bắt buộc.
Trailing Stop khác Stop Loss thế nào?
Stop Loss nằm cố định ở mức bạn đặt. Trailing Stop tự dịch theo giá khi lệnh có lãi, và không lùi lại khi giá quay đầu.