Giao dịch theo tin tức (news trading) trong forex

News trading là gì

News trading (giao dịch theo tin tức) là cách vào lệnh dựa trên phản ứng của giá khi một số liệu kinh tế hoặc quyết định chính sách được công bố. Ví dụ là báo cáo việc làm Mỹ, lạm phát, GDP, hay quyết định lãi suất của ngân hàng trung ương.

Giá không phản ứng với con số tuyệt đối. Giá phản ứng với mức chênh giữa kết quả thực tế và kỳ vọng của thị trường. Một số liệu "tốt" vẫn có thể làm đồng tiền giảm nếu thị trường đã kỳ vọng tốt hơn.

Giao dịch forex và CFD có đòn bẩy có thể làm mất tiền rất nhanh. Quanh thời điểm công bố tin, rủi ro này tăng lên rõ rệt.

Lịch kinh tế forex: đọc thế nào

Lịch kinh tế là bảng liệt kê các sự kiện sắp công bố. Mỗi dòng thường có các mục sau:

Những điểm người mới hay bỏ qua:

• Điều chỉnh số liệu kỳ trước có thể bù trừ hoặc khuếch đại tác động của số liệu mới.
• Nhiều tin công bố cùng lúc có thể cho tín hiệu ngược nhau. Giá có thể giật theo cả hai phía trước khi chọn hướng.
• Họp báo sau quyết định lãi suất thường gây biến động lần nữa, sau phản ứng ban đầu.

Về cách đọc tin trong bức tranh kinh tế rộng hơn, xem Phân tích cơ bản. Các sự kiện riêng có trang hướng dẫn chi tiết: Giao dịch quanh FOMC và Giao dịch quanh NFP.

Điều gì xảy ra với giá khi tin ra

Thanh khoản rút đi

Ngay trước giờ công bố, nhiều nhà tạo lập thị trường và ngân hàng rút bớt lệnh chờ khỏi sổ lệnh. Lượng giá chào mua và chào bán mỏng đi.

Spread giãn rộng

Spread là chênh lệch giữa giá bán (bid) và giá mua (ask). Khi thanh khoản mỏng, spread có thể giãn ra nhiều lần so với lúc bình thường, kể cả trên các cặp tiền chính. Lệnh vào hoặc ra trong lúc này chịu chi phí cao hơn hẳn.

Khoảng trống giá và trượt giá

Giá có thể nhảy qua một vùng mà không có giao dịch nào ở giữa, gọi là khoảng trống giá (gap). Lệnh thị trường và lệnh dừng lỗ (stop-loss) khi kích hoạt sẽ khớp ở mức giá có sẵn tiếp theo, chứ không phải mức bạn đặt. Phần chênh lệch đó gọi là trượt giá (slippage). Trượt giá có thể theo hướng có lợi hoặc bất lợi, nhưng khi tin mạnh thì trượt giá bất lợi đối với stop-loss là chuyện thường gặp.

Độ trễ khớp lệnh

Máy chủ nhận rất nhiều lệnh cùng lúc. Lệnh có thể khớp chậm hơn bình thường, và giá trên màn hình của bạn có thể không còn là giá thật của thị trường.

Các cách tiếp cận thường gặp

• Đứng ngoài: không mở lệnh mới quanh giờ tin, chỉ quản lý lệnh đang có. Nhiều trader có kinh nghiệm chọn cách này với các tin quan trọng.
• Chờ phản ứng ban đầu: để spread trở lại bình thường và giá hình thành hướng rõ hơn, rồi mới xét vào lệnh theo kế hoạch đã có. Cách này gần với giao dịch breakout.
• Straddle: đặt lệnh chờ ở cả phía trên và phía dưới giá trước khi tin ra.

Đây là mô tả cách thức hoạt động, không phải khuyến nghị dùng cách nào.

Lệnh straddle hoạt động thế nào

Straddle trong forex là việc đặt một lệnh mua dừng (buy stop) phía trên giá hiện tại và một lệnh bán dừng (sell stop) phía dưới. Mỗi lệnh có stop-loss riêng. Ý tưởng là giá chạy mạnh về hướng nào thì lệnh phía đó được kích hoạt. Khi lệnh đó đã khớp, lệnh còn lại sẽ bị hủy.

Ví dụ giả định, chỉ để minh họa cơ chế: Trước giờ công bố tin lạm phát, một trader đặt buy stop trên giá và sell stop dưới giá một khoảng bằng nhau. Số liệu ra cao hơn dự báo. Giá vọt lên, kích hoạt buy stop, rồi trong vài giây quay đầu, giảm xuyên qua vùng ban đầu và kích hoạt luôn sell stop. Kết quả là trader có cả lệnh mua lẫn lệnh bán, và stop-loss của lệnh mua có thể bị khớp với trượt giá. Ví dụ này không phản ánh kết quả thực tế của bất kỳ ai.

Những cách straddle làm mất tiền:

• Giá giật hai chiều (whipsaw): cả lệnh mua lẫn lệnh bán đều bị kích hoạt rồi cùng dính stop-loss.
• Lệnh chờ khớp xa mức đặt: khi có khoảng trống giá, lệnh dừng khớp ở giá kém hơn dự kiến, nên điểm hòa vốn bị đẩy xa.
• Spread giãn kích hoạt lệnh: giá bid hoặc ask chạm mức lệnh chờ do spread nới rộng, dù giá thật chưa đi đến đó.
• Stop-loss trượt: mức lỗ thực tế lớn hơn mức đã tính khi đặt lệnh.

Quy định ký quỹ quanh tin của nhà môi giới

Ký quỹ (margin) là phần tiền bị giữ trong tài khoản để duy trì vị thế có đòn bẩy. Quanh các sự kiện lớn, nhiều nhà môi giới áp dụng những quy định như sau:

• Tăng yêu cầu ký quỹ, tức giảm đòn bẩy tối đa, cho lệnh mới mở trong khoảng thời gian trước và sau tin quan trọng.
• Áp dụng mức ký quỹ cao hơn trước cuối tuần hoặc trước ngày nghỉ lễ.
• Hạn chế đặt hoặc sửa lệnh chờ quá gần giá hiện tại.
• Thay đổi điều kiện mà không báo riêng cho từng khách hàng, chỉ đăng thông báo chung.

Khi ký quỹ tăng trong lúc bạn đang có lệnh mở, mức ký quỹ còn lại (margin level) có thể giảm đột ngột. Tài khoản có thể chạm mức stop-out, tức hệ thống tự đóng lệnh, dù giá chưa chạm stop-loss của bạn. Nếu dùng Exness, hãy kiểm tra điều kiện hiện hành trong khu vực cá nhân hoặc trên trang chính thức, vì trang này không mô tả quy định của họ.

Những cách news trading làm mất tiền

• Dùng khối lượng quá lớn vì nghĩ "chắc chắn có biến động". Biến động không có nghĩa là đúng hướng.
• Tính rủi ro theo khoảng cách stop-loss nhưng bỏ qua trượt giá và spread giãn.
• Vào lệnh theo tiêu đề tin khi chưa so với dự báo và chưa xem số liệu điều chỉnh.
• Giữ lệnh qua tin mà không tính đến việc ký quỹ có thể tăng.
• Giao dịch tâm lý sau một lệnh thua, vào lại liên tục khi giá còn giật. Xem thêm Tâm lý giao dịch.
• Kiểm tra chiến lược trên dữ liệu lịch sử không phản ánh spread và trượt giá thật lúc có tin.

Kiểm soát rủi ro trước khi trade tin tức

• Tính khối lượng lệnh theo số tiền chấp nhận mất, có cộng thêm khả năng trượt giá. Dùng Công cụ tính toán để tính lot, pip và ký quỹ.
• Ghi quy tắc tin tức vào kế hoạch: tin nào đứng ngoài, tin nào được giao dịch, chờ bao lâu sau giờ công bố. Xem Xây dựng trading plan.
• Quan sát phản ứng giá và spread trên tài khoản demo qua nhiều kỳ tin trước khi dùng tiền thật. Xem Forward test và demo. Lưu ý rằng khớp lệnh trên demo có thể khác tài khoản thật.
• Đọc thêm nguyên tắc chung tại Quản lý rủi ro.

Lưu ý pháp lý tại Việt Nam

NHNN: không có sàn Forex nào được cấp phép tại Việt Nam; giao dịch trên các sàn này có thể bị coi là vi phạm pháp luật. Ngoài ra: NHNN: nhà đầu tư trên sàn Forex tiếp tay cho hành vi vi phạm và không được pháp luật bảo vệ nếu bị thua lỗ. Chi tiết xem tại Pháp lý và an toàn.

Câu hỏi thường gặp

News trading là gì, nói ngắn gọn?

Là giao dịch dựa trên phản ứng của giá khi tin kinh tế được công bố. Giá phản ứng theo mức chênh giữa kết quả thực tế và dự báo, không phải theo bản thân con số.

Vì sao stop-loss bị khớp xa hơn mức tôi đặt?

Khi tin ra, giá có thể nhảy qua mức stop-loss mà không có giao dịch ở giữa. Lệnh sẽ khớp ở giá có sẵn tiếp theo, gọi là trượt giá.

Lịch kinh tế forex nên xem những mục nào?

Giờ công bố, mức độ quan trọng, dự báo, kết quả kỳ trước và phần điều chỉnh. Cần chú ý múi giờ mà lịch đang hiển thị.

Straddle có tránh được việc đoán sai hướng không?

Không hoàn toàn. Nếu giá giật cả hai chiều, cả lệnh mua lẫn lệnh bán có thể bị kích hoạt rồi cùng lỗ. Trượt giá và spread giãn còn làm khoản lỗ lớn hơn dự tính.

Có nên giữ lệnh qua tin quan trọng không?

Trang này không đưa ra khuyến nghị. Nếu giữ lệnh, hãy tính đến spread giãn, trượt giá và khả năng nhà môi giới tăng yêu cầu ký quỹ, vì những yếu tố này có thể đẩy tài khoản đến stop-out.

Trade tin tức có phù hợp với người mới không?

Đây là giai đoạn biến động và chi phí giao dịch cao nhất. Người mới nên hiểu rõ thuật ngữ tại Thuật ngữ tài chính và quan sát trên demo trước. Giao dịch có đòn bẩy có thể làm mất tiền nhanh.